Производный финансовый инструмент представляет собой различные виды контрактов, которые не связаны с прямой куплей-продажей материальных ценностей или ценных бумаг. Как правило, производные финансовые инструменты используются для снижения рисков, а также для получения спекулятивной прибыли.
В некоторых случаях рынок производных финансовых инструментов называется срочным рынком, где совершаются краткосрочные сделки.
Производные финансовые инструменты получили такое название из-за того, что их ценообразование зависит от цен на основные товары, например, на золото, валюты или другие материальные ценности. Кроме того, данный вид финансовых инструментов может быть связан с показателями фондовой активности.
Выделяют несколько основных производных финансовых инструментов или деривативов – валютные деривативы, процентные деривативы, кредитные деривативы, а также фондовые деривативы.
В настоящее время рынок производных финансовых инструментов пользуется огромной популярностью у инвесторов, несмотря на относительно высокие риски при совершении сделок. Очевидно, что рынок вторичных финансовых инструментов может зависеть от целого ряда параметров, начиная от политической ситуации в той или иной стране и заканчивая природными катаклизмами, которые могут оказать влияние на стоимость тех или иных товаров.
Анализ рынка производных финансовых инструментов производится с помощью различных методов, многих из которых были использованы при разработке специального программного обеспечения. Кроме того, инвесторы, работающие на рынке производных финансовых инструментов, должны обладать отличной выдержкой и реакцией для того, чтобы во время принимать необходимые решения.
Известно множество случаев, когда неверные действия отдельных трейдеров на рынке производных финансовых инструментов приводили к серьезным потерям и разорению крупных финансовых компаний, которые существовали сотни лет. Несмотря на миллиардные потери, многие финансовые корпорации до сих пор доверяют совершать сделки на рынке производственных финансовых инструментов людям, не имеющим достаточных опыт подобной работы.
Одной из причин финансового кризиса 1998 года является падение рынка производных финансовых инструментов, которые использовались многими спекулянтами. Кроме того, дефолт по государственным краткосрочным облигациям также оказал негативное влияние на срочный рынок деривативов.